Odporne chińskie firmy samochodowe pokonują wyzwania związane z łańcuchem dostaw

W obliczu transformacji branży motoryzacyjnej niemieckiemu gigantowi automatyki samochodowej grozi bankructwo, podczas gdy odporne i elastyczne firmy chińskie prosperują w obliczu wyzwań, wykazując się strategiczną przewagą i nadmiarowymi mocami produkcyjnymi.

Niedawno niemiecki producent automatyki samochodowej ogłosił swoje nagłe bankructwo, wywołując zamieszanie w branży. Firma była głównym graczem w produkcji zautomatyzowanych linii montażowych do układów przeniesienia napędu i układu kierowniczego samochodów napędzanych paliwem, zyskując pozycję jednego z największych na świecie dostawców w tych sektorach, ze znaczącym udziałem w rynku w Europie i obu Amerykach. Jednak wraz z nadejściem transformacji pojazdów elektrycznych firma wkroczyła także na nowy obszar energetyki i do 2022 roku osiągnęła prawie jedną trzecią swoich przychodów ze sprzedaży linii do produkcji akumulatorów i silników. Firma zgromadziła znaczną liczbę nowych zamówień, z czego ponad 50% dotyczyło nowego biznesu energetycznego, pozornie dobrze przygotowanego na kluczowe przejście na pojazdy elektryczne.

Z naszego dochodzenia wynika jednak, że upadłość spółki nie była zdarzeniem nagłym. Już w latach 2018–2019 producenci samochodów zaczęli żądać rygorystycznych warunków płatności, odchodząc od tradycyjnego czterostopniowego współczynnika płatności wynoszącego 3/3/3/1 na 3/0/6/1, a nawet przyjmując ekstremalne warunki, takie jak 0/0 /9/1. Zmiany te wywierają ogromną presję na kapitał obrotowy spółki.

Następnie pandemia COVID-19 w 2020 r. jeszcze bardziej pogorszyła trudną sytuację firmy. Chociaż klienci zgodzili się na odroczenie płatności i kar, zmienione warunki płatności doprowadziły do ​​trudności w przepływie środków pieniężnych, zwłaszcza w obliczu globalnego niedoboru chipów i kontrolerów. Zwiększone koszty zakupów utrudniały firmie terminową realizację zamówień, poddając w wątpliwość jej wiarygodność wśród klientów.

Ponadto, w związku z ostrą konkurencją ze strony chińskich dostawców oferujących konkurencyjne oferty na nowe zamówienia na energię, spółka musiała szybko podjąć się dużej liczby nowych projektów energetycznych. Jednak z powodu braku doświadczenia i wiedzy specjalistycznej w tej dziedzinie firma musiała zlecić zespoły inżynieryjne na zewnątrz, aby sprostać wymaganiom klientów, co jeszcze bardziej zwiększyło koszty i trudności.

W 2021 roku globalny łańcuch dostaw stanął w obliczu znaczących zakłóceń, szczególnie w sektorze chipów i kontrolerów, co zadało firmie śmiertelny cios. Opóźnienia w realizacji projektów skutkowały zaległościami w zakresie zapasów, a niemożność montażu, programowania i debugowania sprzętu, pomimo dużej liczby bezczynnych zewnętrznych zespołów inżynierskich, znacznie zwiększyła wydatki. Sytuacja ta wpędziła firmę w głębsze kłopoty.

Do tych problemów należy dodać, że skutki światowej inflacji i podwyżek stóp procentowych sprawiły, że rynki finansowe stały się mniej korzystne dla przemysłu motoryzacyjnego. Banki i wierzyciele stopniowo wycofywali kredyty lub zaprzestali udostępniania nowych linii kredytowych, a oprocentowanie nowych linii kredytowych było prawie dziesięciokrotnie wyższe niż dotychczas, co jeszcze bardziej pogorszyło środowisko finansowe spółki.

Próbując ratować sytuację, firma została ostatecznie zmuszona do ogłoszenia upadłości. W przypadku tego niegdyś obiecującego niemieckiego przedsiębiorstwa średniej wielkości niewłaściwe otoczenie rynkowe i dostosowania strategiczne ostatecznie doprowadziły do ​​porażki. Wydarzenie to wywołało w całej branży refleksję na temat zarządzania ryzykiem w działalności biznesowej.

Jak zatem chińskie firmy radzą sobie z podobnymi wyzwaniami? Przeprowadziłem także wywiady z kilkoma prezesami i dyrektorami chińskich firm, które dokonują porównań z firmami niemieckimi. Wszyscy borykają się z trudnościami i trudnościami, a wielu twierdzi, że pracują niestrudzenie. Jednak przez lata zgromadzili pewne strategie radzenia sobie z tymi wyzwaniami. Niektóre z tych podejść, gdyby zostały zastosowane wcześniej przez niemiecką firmę, mogłyby przynieść odmienne wyniki.

Chińskie firmy już na wczesnym etapie przyjęły modele płatności takie jak 3/0/6/1 lub 0/0/9/1. W obliczu takich wyzwań zazwyczaj uciekają się do dwóch rozwiązań: pierwszej oferty publicznej (IPO) i pozyskiwania funduszy. Automatyka niestandardowa, szczególnie w sektorze motoryzacyjnym i nowej energii, to dziedzina o znacznych treściach technologicznych i barierach, dzięki czemu jest popularna na rynku i kwalifikuje się do wsparcia politycznego. Dlatego też IPO i refinansowanie umożliwiają w pewnym stopniu złagodzenie presji na przepływ środków pieniężnych.

Co więcej, chińskie firmy stosują taktykę zatrudniania dużej liczby inżynierów w celu przyspieszenia realizacji projektów. Na przykład niemiecka firma otrzymała od Tesli zaproszenie do udziału w budowie niektórych linii produkcyjnych w berlińskiej fabryce Tesli. Tesla zażądała, aby cały projekt został ukończony w ciągu 12 miesięcy, od podpisania umowy do odbioru na miejscu. Wewnętrznie niemiecka firma uważała, że ​​zajmie to co najmniej 18 miesięcy lub nawet dłużej. Z drugiej strony chińska firma, z którą rozmawiałem, z powodzeniem dostarczyła linię produkcyjną do fabryki Tesli w Szanghaju w zaledwie 12 miesięcy, dotrzymując 12-miesięcznego terminu płatności wyznaczonego przez klienta po zakończeniu i akceptacji projektu. Szybsza dostawa i efektywność bezpośrednio wpływają na efektywność przepływu środków pieniężnych w firmie. Jeśli klient zażąda dostawy w ciągu 12 miesięcy, a dostawca dostarczy w ciągu 6 miesięcy, efektywność przepływu środków pieniężnych w firmie może zostać podwojona. Dlatego też w Chinach nierzadko zdarza się, że jedna ze stron skraca okres realizacji projektu przez kontrahenta. Jednak niemiecka firma nie do końca zrozumiała istotę tej strategii.

Co więcej, chińskie firmy od dawna są przyzwyczajone do środowisk o wysokim wzroście i dlatego utrzymują rezerwę „nadmiarowych” mocy produkcyjnych. W branży automatyki oznacza to nadwyżkę inżynierów. W obliczu znaczących zmian transformacyjnych, takich jak nowa transformacja energetyki, nadwyżkę „zbędnych” mocy produkcyjnych można szybko wdrożyć, co pozwala przedsiębiorstwom uniknąć ograniczeń wynikających z wąskich gardeł w zakresie wydajności i konieczności kosztownego tymczasowego wynajmu mocy produkcyjnych stron trzecich (zewnętrzne zespoły inżynieryjne ). Inną cechą nadmiarowości są sterowniki PLC (programowalne sterowniki logiczne). Byłem zaskoczony, gdy dowiedziałem się, że wiele chińskich firm gromadzi różne sterowniki PLC. Dlatego pomimo kryzysu łańcucha dostaw w 2021 roku udało im się bez problemu zrealizować dostawy. Przyczyną tej praktyki jest prawdopodobnie brak doświadczenia w projektowaniu inżynierskim, prowadzący do zwyczaju gromadzenia zapasów materiałów.

Podsumowując, upadłość tego niemieckiego przedsiębiorstwa, które kiedyś wydawało się typową i wysokiej jakości niemiecką firmą średniej wielkości, podkreśla znaczenie warunków rynkowych i odpowiednich dostosowań strategicznych. To wydarzenie wywołało dogłębne przemyślenia na temat zarządzania ryzykiem w operacjach biznesowych w całej branży. Chociaż chińskie firmy również stoją przed wyzwaniami i trudnościami, na przestrzeni lat wdrożyły pewne strategie, które, jeśli zostałyby wcześniej zastosowane przez niemiecką firmę, mogłyby doprowadzić do różnych wyników.