Le aziende solari cinesi abbracciano l’espansione degli Stati Uniti in un contesto di dinamiche globali impegnative

In un’era di rinnovata globalizzazione, in cui i legami economici globali si stanno rafforzando, le relazioni sino-americane stanno andando nella direzione opposta. Gli Stati Uniti continuano a stringere la presa sulle imprese cinesi, imponendo restrizioni e sanzioni più severe. Di fronte a questa situazione, le aziende cinesi del settore fotovoltaico si stanno imbarcando in una nuova ondata di costruzione di fabbriche negli Stati Uniti, riconoscendo l’innegabile importanza del mercato americano.

Solo nella prima metà di quest’anno, sei società fotovoltaiche cinesi – Trina Solar, JA Solar Technology, Longi Green Energy Technology, Canadian Solar, TCL ZHONGHUAN e Hounen Photoelectricity – hanno annunciato piani per stabilire impianti di produzione negli Stati Uniti. Se sommati a Jinko Solar e Seraphim, che hanno già stabilimenti negli Stati Uniti, il numero totale di aziende fotovoltaiche cinesi con attività produttive nel paese ha raggiunto otto. Collettivamente, prevedono di avere una capacità produttiva superiore a 16 GW, segnando l’inizio della seconda fase di globalizzazione per l’industria fotovoltaica cinese, nota come “Globalizzazione fotovoltaica 2.0”.

Dal 2023, la tendenza delle società fotovoltaiche cinesi a stabilire stabilimenti negli Stati Uniti si è intensificata, con una capacità totale prevista superiore a 18 GW. Di seguito sono riportati alcuni sviluppi chiave:

• Nel gennaio 2023, JA Solar Technology ha annunciato un investimento di 60 milioni di dollari per affittare un terreno a Phoenix, in Arizona, per la costruzione di una fabbrica di moduli fotovoltaici da 2 GW. Nel giro di un mese, l’investimento è aumentato a 1.244 miliardi di dollari.
• A marzo, Longi Green Energy Technology ha annunciato una joint venture con lo sviluppatore statunitense di energia pulita Invenergy per costruire un impianto di produzione di moduli fotovoltaici da 5 GW in Ohio.
• Ad aprile, Jinko Solar, che aveva aperto uno stabilimento negli Stati Uniti nel 2017, ha annunciato un ulteriore investimento di 81.37 milioni di dollari per espandere la sua linea di produzione fino a 1 GW di capacità di moduli solari a Jacksonville, in Florida.
• A maggio, Hounen Photoelectricity ha rivelato un investimento di 33 milioni di dollari in un progetto di celle solari da 1 GW nella Carolina del Sud.
• A giugno, Canadian Solar ha annunciato un investimento di oltre 250 milioni di dollari per stabilire una base di produzione di moduli da 5 GW a Mesquite, in Texas.
• L’11 settembre, Trina Solar, uno dei principali produttori di moduli fotovoltaici, ha seguito l’esempio annunciando un investimento di 200 milioni di dollari nella costruzione di una fabbrica di moduli fotovoltaici a Wilmer, in Texas. Si prevede che la fabbrica avrà una capacità annua di circa 5 GW e inizierà la produzione nel 2024, utilizzando il polisilicio acquistato dagli Stati Uniti e dall’Europa, fornendo 1,500 posti di lavoro locali.

Da un punto di vista economico, è un fatto innegabile che la Cina ha un vantaggio significativo in termini di costi nell’intera catena di fornitura del fotovoltaico. I suoi costi sono inferiori del 10% rispetto all’India, del 20% rispetto agli Stati Uniti e del 35% rispetto all’Europa, contribuendo alla rapida crescita del settore fotovoltaico in Cina.

Considerando questi vantaggi in termini di costi, ci si potrebbe chiedere perché i produttori tradizionali siano così ansiosi di entrare nel mercato americano, nonostante la mancanza di competitività in termini di costi per la produzione negli Stati Uniti. Il motivo principale che spinge le aziende cinesi del fotovoltaico a stabilire stabilimenti negli Stati Uniti è l’attuale attrito commerciale tra Stati Uniti e Cina.

Già nel novembre 2011, il Dipartimento del Commercio degli Stati Uniti ha avviato un’indagine “doppia inversa” contro celle e moduli fotovoltaici originari della Cina, che ha provocato un calo significativo delle vendite di prodotti fotovoltaici cinesi negli Stati Uniti. Quest’ombra di “doppio rovescio” ha portato al fallimento di alcune società cinesi del fotovoltaico e a gravi perdite per altre, tra cui Yingli.

Nel 2014, gli Stati Uniti hanno avviato una seconda indagine “doppia inversa” riguardante celle e moduli fotovoltaici non coperti dall’indagine del 2011, con un ulteriore impatto sull’industria fotovoltaica cinese. Questa disputa commerciale è andata avanti per un decennio, causando varie difficoltà all’industria fotovoltaica cinese. Per aggirare le misure antidumping in Europa e negli Stati Uniti, alcune aziende cinesi del fotovoltaico hanno scelto di costruire fabbriche nel sud-est asiatico. Secondo le statistiche ufficiali statunitensi, quasi tre quarti dei moduli fotovoltaici installati negli Stati Uniti negli ultimi anni provenivano dal sud-est asiatico.

Il Sud-Est asiatico presenta vantaggi geografici unici e un’infrastruttura manifatturiera relativamente matura. Come ha sottolineato un investitore esperto che ha familiarità con il mercato del sud-est asiatico, “le grandi imprese coinvolte nell’intera catena di produzione della nuova energia sono presenti nel sud-est asiatico. La catena industriale qui è relativamente matura e copre l’estrazione mineraria, la produzione di batterie, la produzione di moduli e persino il riciclaggio delle batterie”.

Ora, con l’entrata in vigore delle indagini antielusione negli Stati Uniti, anche l’opzione del Sud-est asiatico è stata preclusa. Il 18 agosto, gli Stati Uniti hanno annunciato le sentenze finali delle indagini antidumping e sui dazi compensativi sui prodotti fotovoltaici cinesi, identificando cinque società cinesi di celle e moduli fotovoltaici che operano in Cambogia, Malesia, Tailandia e Vietnam per evitare di pagare dazi sui prodotti di produzione cinese. prodotti solari dal 2012. Queste cinque società, controllate da BYD Hong Kong, Canadian Solar, Trina Solar e Longi Green Energy Technology, dovranno affrontare ancora una volta tariffe punitive.

Con i normali canali commerciali bloccati, le aziende cinesi del fotovoltaico non hanno altra scelta se non quella di stabilire impianti di produzione negli Stati Uniti per aggirare le barriere tariffarie. È una scelta razionale per queste aziende, anche se comporta delle sfide.

Oltre ad evitare controversie commerciali, il mercato statunitense presenta un valore significativo per le società fotovoltaiche cinesi. In primo luogo, esiste una massiccia domanda di prodotti fotovoltaici negli Stati Uniti, ma la capacità di produzione interna è gravemente carente. Gli Stati Uniti sono il secondo mercato fotovoltaico più grande al mondo e vantano una crescita considerevole e ampi margini di profitto. Nel 2022, gli Stati Uniti hanno aggiunto oltre 20 GW di capacità fotovoltaica, con l’intenzione di raggiungere i 63 GW entro la fine del 2024, un aumento di quasi l’80% dell’installazione nei prossimi due anni. In netto contrasto, l’attuale capacità dei moduli domestici negli Stati Uniti è inferiore a 7 GW.

Il costo dei moduli negli Stati Uniti è superiore di circa 0.1 dollari/W rispetto al mercato internazionale. In termini di redditività, secondo un rapporto BNEF, la produzione nazionale di moduli negli Stati Uniti dovrebbe raggiungere un margine di profitto del “26%-32%” entro la fine del 2023. Questo è significativamente più interessante dei margini di profitto a una cifra per i produttori di moduli fotovoltaici integrati in Cina. L'elevata redditività può essere attribuita al sostanziale sostegno del governo statunitense all'industria fotovoltaica nazionale.

Inoltre, gli Stati Uniti hanno introdotto un ampio piano di sussidi per la produzione nazionale, a beneficio delle aziende straniere che stabiliscono fabbriche nel paese. Da Trump a Biden, gli Stati Uniti hanno costantemente sostenuto il “reshoring” del settore manifatturiero, con particolare attenzione alla produzione di nuova energia. Sebbene gli Stati Uniti abbiano imposto tariffe sui prodotti fotovoltaici cinesi per proteggere la propria produzione nazionale, accolgono con favore le società fotovoltaiche cinesi e altre entità straniere che vogliano aprire fabbriche negli Stati Uniti.

Nell’agosto 2022, il presidente Biden ha annunciato l’Incentives for Renewable Adoption (IRA) Act, che stanzia circa 369 miliardi di dollari per sostenere lo sviluppo dell’energia pulita negli Stati Uniti. Questi incentivi includono un credito d'imposta sugli investimenti del 30% per investimenti in strutture e attrezzature, in linea con la tempistica del credito d'imposta sugli investimenti (ITC). Inoltre, vengono forniti sussidi alle aziende in base a standard di prezzo come 3 dollari/kg per i materiali in silicio, 12 dollari/m² per i wafer di silicio, 0.04 dollari/W per le celle solari e 0.07 dollari/W per i moduli. L’IRA Act ha una durata di dieci anni ed è molto interessante per le società straniere, offrendo un sostegno visibile per i costi di investimento iniziale. Alcuni addetti ai lavori del settore hanno stimato che attualmente i sussidi rappresentano la metà del prezzo di vendita dei moduli statunitensi. Sulla base di questi incentivi, una fabbrica di moduli da 5 GW può recuperare 250 milioni di dollari in costi di investimento entro due anni attraverso crediti d’imposta.

Bilanciando le tariffe elevate con le dolci ricompense delle politiche di sussidio, le società cinesi del fotovoltaico hanno intrapreso una mossa strategica per stabilire impianti di produzione negli Stati Uniti per mantenere la propria quota di mercato nel paese.