Cum colectează datorii investitorii offshore de obligațiuni chineze?

O modalitate este de a începe prin a da în judecată un garant individual (care este în mod normal controlorul de facto al debitorului).

Potrivit știrilor, în iulie 2022, Zhang Kangyang (张康阳), fiul lui Zhang Jindong (张进东), președinte al clubului italian de fotbal Inter Milano și controlor de facto al Suning.com (unul dintre cele mai mari comerțuri electronice din China). comercianții cu amănuntul) a pierdut un proces la Înalta Curte din Hong Kong, făcându-l răspunzător pentru o datorie de 255 de milioane de dolari, deoarece și-a dat garanția personală pentru compania sa într-un acord de finanțare.

Întrucât societatea ar putea avea puține active în posesia sa, verdictul îi pune pe creditori în situația de a-și recupera bunurile din vastele bunuri personale ale controlorului său de facto (controlorul actual).

Acest caz indică faptul că, pentru colectarea datoriilor de la debitorii corporativi chinezi, este posibil să dați în judecată un garant individual (care este în mod normal controlorul de facto al debitorului)

Cuprins

1. De ce aveți nevoie ca controlorul de facto al companiei chineze să acționeze ca garant în avans?

Când vine vorba de colectarea datoriilor în China, cea mai mare îngrijorare pentru creditori este că debitorul este o companie fără active rămase pentru a stinge datoria.

Nu aveți mijloace de a investiga responsabilitatea controlorului de facto al companiei, deoarece acesta este doar acționar al companiei și are doar răspundere limitată.

La efectuarea unui aport de capital către societate, acționarul nu mai este răspunzător pentru datoriile companiei. Mai mult, valoarea contribuției de capital a majorității acționarilor chinezi nu este atât de mare.

De fapt, multe companii chineze, în expansiunea lor ambițioasă, tranzacțiile frecvente și de mare valoare pot implica fonduri sau datorii care depășesc cu mult capitalul lor social, și chiar depășesc cu mult activele nete sau amploarea activelor.

Cu toate acestea, controlorul de facto al companiei poate să-și fi transferat profitul companiei în mod legal sau secret prin distribuirea de dividende sau alte metode financiare, lăsând doar riscul de a-și asuma datorii uriașe către companie.

În acest moment, trebuie să trageți la răspundere controlorul de facto al companiei.

2. Este o practică obișnuită ca controlorul de facto al companiei chineze să acționeze ca garant.

În China, instituțiile financiare sunt bine conștiente de astfel de riscuri. Abordarea lor este de a face pe controlorul de facto să răspundă personal pentru garantarea datoriilor companiei.

O garanție personală înseamnă că controlorul de facto va oferi o garanție pentru datoriile cu toate proprietățile sale.

Întrucât majoritatea locurilor din China nu au un regim personal de faliment (cu excepția Shenzhen, orașul care tocmai a devenit prima și de departe singura zonă pilot a acestui regim), înseamnă, de asemenea, că și controlorul de facto va trebui să garanteze datoria cu toate bunurile sale viitoare. Pentru că nu poate fi scăpat de datoriile restante printr-un regim de faliment personal.

De asemenea, în China nu există un regim de încredere matur, care să permită debitorului să-și împartă activele într-un trust. Ca urmare, bunurile sale rămân de obicei în posesia sa și pot fi folosite pentru achitarea datoriei.

În acest fel, instituțiile financiare chineze au o înțelegere fermă a controlorului de facto al companiilor care sunt ascunse în spatele vălului corporativ al răspunderii limitate.

3. Ce ar trebui să faceți ca investitori offshore?

Trebuie să determinați, în primul rând, ce fel de responsabilitate de garanție poartă controlorul real al companiei pentru datoriile companiei.

Dacă considerați că tranzacția dvs. cu compania chineză este foarte importantă și solvabilitatea companiei chineze este pusă sub semnul întrebării, puteți cere controlorului de facto al companiei să semneze contractul și să specificați în mod explicit că va suporta în comun și mai multe obligaţii faţă de datoriile societăţii.

În China, există două tipuri de garanții:

(1) Un tip este garanția generală, ceea ce înseamnă că un garant își va asuma răspunderea pentru garanție numai atunci când debitorul nu își îndeplinește obligațiile. Ca atare, trebuie să depuneți mai întâi o acțiune în instanță împotriva debitorului, să câștigați procesul și să confirmați că debitorul încă nu îndeplinește hotărârea înainte de a solicita controlorului de facto să acționeze ca garant pentru rambursarea datoriei. .

(2) Celălalt fel de garanție este garanția de răspundere solidară, ceea ce înseamnă că garantul și debitorul poartă răspundere solidară pentru creanță. Cu alte cuvinte, dacă debitorul nu plătește datoria, puteți solicita fie debitorului, fie controlorului de fapt, care acționează în calitate de garant, să plătească datoria.

Dacă controlorul/garantul de facto urmează să își asume răspunderi solidare, atunci vă puteți pregăti să introduceți o acțiune împotriva acestuia.

Aveți nevoie de sprijin în comerțul transfrontalier și colectarea datoriilor?
CJO GlobalEchipa lui vă poate oferi servicii de gestionare a riscurilor comerciale transfrontaliere și de colectare a datoriilor legate de China, inclusiv: 
(1) Soluționarea litigiilor comerciale
(2) Colectare de datorii
(3) Colectarea de judecăți și premii
(4) Anti-contrafacere și protecție IP
(5) Verificarea companiei și Due Diligence
(6) Elaborarea și revizuirea contractului comercial
Dacă aveți nevoie de serviciile noastre sau dacă doriți să împărtășiți povestea dvs., ne puteți contacta Manager de clienți: 
Susan Li (susan.li@yuanddu.com).
Dacă doriți să știți mai multe despre CJO Global, Vă rugăm să faceți clic aici. Dacă vrei să afli mai multe despre CJO Global servicii, vă rugăm să faceți clic aici. Daca vrei sa citesti mai mult CJO Global postări, dați clic aici.